I Disneys magiska version av klassikern Nötknäpparen önskar sig Clara en alldeles särskild nyckel. Den går till ett skrin som innehåller en ovärderlig gåva. På sin gudfars julkalas följer hon ett gyllene snöre som leder henne till den eftertraktade nyckeln - som genast försvinner in i en främmande, hemlighetsfull parallellvärld. Där träffar Clara en soldat, massor av möss och härskarna från tre magiska världar. Men hon måste våga sig in i den hotfulla Fjärde världen, där tyrannen Mor Morsk bor, för att ta tillbaka sin nyckel och återställa harmonin i det sönderfallande riket.